Algebris IG Financial Credit Fund
Da correntista a creditore della banca
Algebris IG Financial Credit Fund investe prevalentemente in titoli di capitale emessi da istituzioni finanziarie sistemiche globali (G SIFI), con l’obiettivo di generare un attraente livello di reddito mantenendo un rating complessivo di portafoglio Investment Grade (“BBB –” o superiore).
Una valida alternativa
In un mondo di tassi a zero e negativi, Algebris IG Financial Credit rappresenta una valida alternativa al contante grazie all’alta qualità degli emittenti – soggetti a stretta supervisione – e yield del 2.2% (Fonte: Banca d’Italia, Dati al 31.08.2021).
Uno sguardo all’universo investibile
La sigla G-SIFI – Global Systemically Important Financial Institutions indica un istituto finanziario di rilevanza sistemica o una banca di rilevanza sistemica, cioè una banca, una compagnia assicurativa o un altro istituto finanziario il cui fallimento potrebbe scatenare una crisi finanziaria. Sono colloquialmente definiti “troppo grandi per fallire”.
Dettaglio per strumenti
Algebris IG Financial Credit investe in obbligazioni Senior e Tier 2, con una limitata esposizione all’Additional Tier 1, per offrire uno strumento con un rischio moderato.
Reddito con qualità
La regolamentazione post-crisi ha reso le banche più forti e sicure, soggette a controlli regolamentari e a requisiti di trasparenza senza
precedenti. Il rafforzamento e la solidità dei fondamentali hanno portato a miglioramenti dei rating. Tuttavia, gli spread sui titoli di capitale rimangono elevati, a causa dei continui sconvolgimenti sui mercati del credito globali, dando vita ad un rapporto rischio/ rendimento unico.
Performance
COMUNICAZIONE DI MARKETING *[Dati al 31.03.2022]. Prima di investire nel fondo si prega di considerare che il valore delle azioni e delle obbligazioni sottostanti può aumentare o diminuire e vi è il rischio di perdere il capitale investito e che il fondo può investire in strumenti finanziari il cui valore potrebbe essere influenzato da numerosi rischi quali, a titolo meramente esemplificativo e non esaustivo, il rischio di mercato e il rischio di liquidità. Algebris IG Financial Credit Fund è un comparto di Algebris UCITS Funds plc, autorizzato e regolamentato in Irlanda dalla Central Bank of Ireland. La Società di Gestione è Algebris Investments (Ireland) Limited, autorizzata e regolata dalla Central Bank of Ireland. Il gestore delegato del comparto Algebris IG Financial Credit Fund è Algebris (UK) Limited, autorizzata e regolata dalla Financial Conduct Authority del Regno Unito. I rendimenti – relativi alla classe retail R (ad accumulo) in Euro del comparto – sono rappresentati al netto di costi amministrativi, commissioni di gestione, di performance e al lordo degli oneri fiscali. Fonte: BNP Paribas Securities Services, Dublin Branch. I rendimenti annuali netti indicati rappresentano la variazione percentuale del valore del fondo nell’anno di riferimento. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Prima di prendere una decisione finale di investimento si prega di consultare il Prospetto, il relativo Supplemento e i KIID, disponibili in lingua italiana e depositati presso la Consob. Algebris IG Financial Credit Fund presenta un profilo di rischio SRRI (Synthetic Risk and Reward Indicator), espresso su una scala di valori crescente da 1 a 7, di livello 4 su 7: il fondo si colloca in tale categoria di rischio a causa della volatilità storica tra il 5% e il 10%. L’indicatore SRRI potrebbe non essere un’indicazione affidabile della futura categoria di rischio del fondo. In aggiunta, si prega di ricordare che i rendimenti futuri sono soggetti a tassazione, la quale dipende dalla situazione personale di ciascun investitore e può cambiare in futuro. Il fondo è adatto a investitori disposti ad accettare un livello di volatilità moderato su un orizzonte di investimento a medio-lungo termine. Per maggiori informazioni sui diritti degli investitori, disponibili in lingua italiana, si prega di prendere visione del Prospetto, consultabile al seguente link: https://media.algebris.com/legalDocuments/Prospectus/IT/Algebris_UCITS_Funds_Plc_-_Prospectus.pdf. La documentazione d’offerta è accessibile gratuitamente sul sito internet www.algebris.com e presso i collocatori italiani, il cui elenco aggiornato è disponibile presso gli stessi collocatori, presso i soggetti incaricati dei pagamenti e nel sito internet di cui sopra. Si rende infine noto che il gestore o il fondo può decidere di porre fine alla commercializzazione delle azioni del comparto in Italia.
